Урок 1: Точка входа в криптоиндустрию или «вы находитесь здесь»
31 октября 2008 года был опубликован white paper биткоина — технический документ, описывающий первую в мире платежную систему, построенную на основе технологии блокчейн. Децентрализованную, конфиденциальную и независимую от правительств.
Кто именно опубликовал этот документ и разработал биткоин до сих пор неизвестно. Его автор (или авторы) использовал псевдоним Сатоши Накамото и поддерживал контакт с другими биткоин-энтузиастами вроде Хэла Финни до 2010 года, после чего исчез из публичного пространства.
За эти 15 лет биткоин и построенная на его основе криптовалютная индустрия успела пережить много потрясений, падений и взлетов:
- 2009 год — зафиксирован первый курс биткоина: 1309 BTC можно было купить за $1;
- 2010 год — Ласло Хейниц купил за 10 000 BTC 2 пиццы стоимостью $42. В этот же год появляется крупнейшая в то время криптобиржа – Mt. Gox;
- 2011 год — биткоин оценивается в $1 и появляются первые альтернативные криптовалюты;
- 2012 год — Silk Road, Coinbase и BitPay начинают принимать BTC. Впрочем, о SilkRoad лучше не вспоминать;
- 2013 год — первое ценовое ралли биткоина до отметки $1200 с последующим падением. Регуляторы начинают обращать внимание на криптовалюты;
- 2014 год — взлом и закрытие Mt. Gox. Пользователи потеряли 850 000 BTC;
- 2015 год — ЕС разрешает использование биткоина на своей территории. Кроме того, запускается крупнейшая на сегодня блокчейн-сеть – Ethereum;
- 2016 год — Ethereum переживает самый большой кризис за все время существования. Взлом The DAO привел к тому, что 15% всех ETH оказались в руках хакеров. Чтобы спасти ситуацию, сообщество провело хардфорк блокчейна;
- 2017 год — криптовалюты становятся популярными. Биткоин достигает $20 000. Массово запускаются блокчейн-проекты и ICO;
- 2018 год — Китай полностью запрещает использование криптовалют. Из-за мошеннических ICO и волатильности инвесторы начинают терять интерес. Рынок падает;
- 2020 год — появляются децентрализованные финансы (DeFi). Владельцы криптовалют получают децентрализованный аналог банковского сектора;
- 2021 год — цена биткоина достигает $65 000. Набирают популярность NFT и блокчейн-гейминг;
- 2022 год — лихорадка заканчивается. Несколько крупных компаний банкротится, а инвесторы массово уходят с рынка. Биткоин падает ниже $20 000;
- 2023 — активно развиваются экосистемы биткоина и Ethereum. Правительства и банки начинают использовать блокчейн для собственных нужд.
И вот мы здесь — в 2024 году. Капитализация криптовалютного рынка составляет почти $2,5 трлн, биткоин стоит более $60 000. Даже государственные облигации США и недвижимость сегодня доступны на блокчейне.
Но как понять, насколько это удачный момент для входа на крипторынок? И вообще, что сейчас глобально происходит в этой индустрии? Чтобы ответить на эти вопросы, нужно заглянуть в прошлое — когда мы поймем что происходило до точки «мы здесь», то сможем понять, где именно это «здесь».
Начало новой эры для технологий и финансов
В истории есть понятие «до нашей эры», а в криптоиндустрии мы используем термин «до биткоина». Все, что происходило до появления биткоина, несомненно, важно, но моментом зарождения отрасли считается именно 31 октября 2008 года.
В этот день Сатоши Накамото опубликовал white paper биткоина. Это девятистраничный документ, в котором описаны принципы работы первой в мире децентрализованной платежной системы.
Личность Сатоши Накамото остается загадкой, но как ранний пользователь биткоина он до сих пор удерживает 1,1 млн BTC.
BTC – это тикер или обозначение биткоина, как USD для доллара.
До биткоина цифровые сети были централизованными и зависели от сервера, на котором хранятся персональные данные, платежные записи и другая важная информация.
Владелец сервера, имея монопольный доступ к данным, может осуществлять любые изменения и манипуляции. Пользователи не принимают никакого участия в этом процессе и могут только пассивно получать информацию.
Чтобы расширить права всех участников сети и устранить уязвимость централизованных серверов, была разработана архитектура нового типа — блокчейн. В которой:
- информация находится в открытом доступе;
- копии этой информации хранятся на многих устройствах (узлах или нодах);
- все эти копии постоянно синхронизируются.
Единолично внести какие-либо изменения в данные, хранящиеся в блокчейне, невозможно — пользователь может редактировать только собственную копию. Но чтобы она не конфликтовала с другими узлами, все владельцы должны согласовать эти изменения. Кроме того, все могут видеть, что именно и кем было изменено.
Такая прозрачность и публичность гарантирует безопасность и отсутствие манипуляций, но подрывает основы приватности. Чтобы решить эту проблему, взаимодействие с блокчейном осуществляется при помощи учетных записей (кошельков), не хранящих персональные данные пользователя. А доступ к этим записям защищен при помощи криптографического шифрования.
Биткоин — это децентрализованная сеть, в которой пользователи могут анонимно и без посредников передавать друг другу платежную единицу BTC.
White paper биткоина описывает прозрачную платежную систему, неподконтрольную какой-либо организации или государству. Но в 2008 году мир боролся с последствиями глобального финансового кризиса, поэтому появление новой технологии хранения и защиты данных вызвало интерес лишь у небольшого числа людей.
Краткая история крипторынка
Теперь, когда мы определили, когда и как появилась криптоиндустрия в ее современном понимании, можем двигаться дальше. С момента публикации технического документа биткоина прошло 16 лет и за это время рынок несколько раз глобально перестраивался и находился на пороге исчезновения.
2009: это все-таки чего-то стоит
В 2009 году был зафиксирован первый курс биткоина к доллару. Его определили на основе стоимости электроэнергии, используемой для подтверждения транзакций в сети (майнинга). За 1$ можно было купить 1309 BTC.
2010: пицца за биткоин
В 2010 году состоялся первый обмен цифровой валюты на реальный товар — биткоин-разработчик заплатил 10 000 BTC за две пиццы, которые на тот момент стоили $42.
Это стало знаковым событием для биткоина и теперь каждый год 22 мая отмечается Bitcoin Pizza Day.
2011: эпоха альткоинов
В 2011 году начали появляться альткоины, то есть альтернативные биткоину криптовалюты. Первыми стали Namecoin и Litecoin.
Альткоины — это попытка разработчиков исправить недостатки биткоина и добавить новый функционал. Их появление говорит о росте интереса к технологии и формировании вокруг нее нового сообщества. Именно в эпоху альткоинов криптовалюты и блокчейн начали развиваться как отдельная индустрия.
2013: первая криптозима
В 2013 году стоимость биткоина выросла с 30$ до $266. Однако многие пользователи думали о криптовалюте как о незаконном платежном инструменте, распространенном на маркетплейсе Silk Road. В том же году последний закрыли, а его основателя арестовали.
С прекращением деятельности платформы биткоин стали меньше ассоциировать с нелегальной деятельностью и интерес инвесторов вырос, как и цена, которая достигла отметки $1242.
Это интересно: при аресте основателя Silk Road у него изъяли более 9 000 BTC, которые перешли в собственность правительства США.
В том же году Китай ввел полный запрет на криптовалюты, а биржу Mt.Gox, через которую проходило 47% всего объема сделок с биткоином, атаковали хакеры и похитили 850 000 BTC. После этих событий стоимость актива резко упала, положив начало затяжному двухлетнему спаду и стагнации на уровне $200-300.
2016: Ethereum и смарт-контракты
В 2016 году Виталик Бутерин запустил Ethereum (ETH), обозначив новый этап в развитии криптовалют. В отличие от большинства существующих альткоинов, Ethereum предложил не просто платежную систему, а децентрализованный компьютер, на базе которого можно создавать смарт-контракты.
Смарт-контракт — это код, который автоматически выполняет запрограммированные действия (пересылает деньги, производит оплату и т.д.) при наступлении определенных обстоятельств. Без участия человека, без возможности что-то изменить, без фальсификаций и постороннего вмешательства.
Смарт-контракты, в свою очередь, являются «кирпичиками», из которых создаются сложные блокчейн-приложения.
2017: ICO-лихорадка
Появление Ethereum и смарт-контрактов дало возможность проводить так называемые ICO (Initial Coin Offering) — это своего рода аналог IPO, только вместо акций — токены.
В результате подобных предложений проекты получали финансирование, а инвесторы — токены, которые должны были бы вырасти в цене после полноценного запуска продукта. Поскольку условия смарт контракта общедоступны, а все транзакции публичны, то такой сбор средств был относительно честным и прозрачным.
Примечание: в 2017 году ICO помогли привлечь на крипторынок огромное количество пользователей и капитала, а также многочисленных мошенников, которые собирали миллионы долларов, даже не планируя создавать продукт.
На фоне этого закончилась первая криптозима и цифровые активы начали расти в цене. Биткоин всего за год проделал путь от $1000 до $20000, Ethereum от $8 до $1400. Общая капитализация рынка увеличилась с $17 млрд до $834 млрд.
2018: вторая криптозима
В начале 2018 года — рынок выглядел как лопнувший мыльный пузырь. «Крах» биткоина начали сравнивать с «пузырем доткомов», когда никто не понимал, зачем нужны компании вроде Amazon, но все говорили, что упустили возможность заработать на них.
Тогда все были уверены, что криптовалюте конец. Но 2018 год остался в прошлом, а вы читаете этот материал и знаете, сколько стоит биткоин.
2019: возрождение ICO
В 2019 году криптовалютная биржа Binance запустила новый тренд — IEO. Это новый вид ICO, который проводится на бирже по особым правилам.
IEO-платформы взяли на себя обязанности по отбору проектов и риск мошенничества снизился. Рынок снова оживился, люди начали забывать о криптозиме, а в индустрию потянулись новые пользователи и свежий капитал.
2020: DeFi-бум
DeFi или децентрализованные финансы — это следующий уровень развития криптовалют после смарт-контрактов и ICO.
Проблема раннего крипторынка была в том в том, что по умолчанию блокчейн позволял только отправлять монеты между кошельками. Этого достаточно для повседневного использования, но мало, чтобы заменить традиционные финансы с банками, депозитами и займами.
Две прорывные технологии — уже упомянутые смарт-контракты и автоматические маркетмейкеры (АММ) позволили построить на блокчейне полноценную замену банковского сектора.
В Ethereum и других сетях начали запускаться площадки, на которых владельцы криптовалют могли заработать, одалживая свои активы, или предоставляя ликвидность для обмена монет. Впервые появилась возможность обменивать криптовалюту, не полагаясь на централизованные криптобиржи и «доски объявлений».
2021: NFT-мания
В 2021 году рынок открыл для себя технологию NFT или невзаимозаменяемых токенов.
Если обычные токены можно сравнить с купюрами — одна легко заменяет другую, то NFT — это скорее сертификат или документ о праве собственности на что-то. То есть он уникален и существует в единственном экземпляре.
NFT позволяют фиксировать права собственности на цифровые объекты в блокчейне, что исключает возможность их подделки. Технология появилась в сети Ethereum еще в 2018 году, но настоящий бум произошел в 2021 году:
- цифровые художники вроде Beeple начали продавать свои работы в виде NFT;
- появились первые торговые площадки для обмена цифровыми объектами;
- создатели и сообщества выпускали коллекции изображений для своих пользователей;
- разработчики пытались интегрировать NFT в игры. Помните те дорогие виртуальные кроссовки? Это тоже NFT.
Наибольшим спросом пользовались так называемые PFP — уникальные аватары для социальных сетей в виде NFT. Стоимость некоторых экземпляров из культовых коллекций вроде Bored Ape Yacht Club (BAYC) или CryptoPunks доходила до нескольких сотен тысяч долларов.
2022: второй уровень
После бума DeFi и NFT сеть Ethereum, в которой работает большая часть проектов, столкнулась с проблемой масштабируемости — количество транзакций росло, а возможности ускорить их обработку не было, что вызывало рост комиссий, очереди, и неудобство для пользователей. Прорывным решением стали сети второго уровня (L2), а первыми проектами в этом направлении — Arbitrum и Optimism.
Разгрузка основной сети и дешевые L2-транзакции выступили драйверами возрождения DeFi и развития новых направлений в этом секторе вроде децентрализованных площадок для торговли деривативами. Это открыло дополнительные возможности для заработка и оживило экосистему Ethereum.
2024: что дальше?
Несмотря на сложные макроэкономические условия и затяжное падение цен, в 2023 году рынок продолжал развиваться. За последний год появилось несколько новых технологий и трендов, среди которых:
- смарт-кошельки для Ethereum;
- доказательства с нулевым разглашением (ZKP);
- NFT и зачатки DeFi-экосистемы для биткоина;
- искусственный интеллект на блокчейне;
- ликвидный стейкинг и рестейкинг.
Кроме того, проекты начали использовать аирдропы, чтобы привлекать пользователей и стимулировать их активность. Дальнейшим развитием этой модели стали так называемые баллы (поинты), широко применяемые в 2024 году.
Эта хронология наглядно демонстрирует, что развитие криптоиндустрии циклично и происходит скачками. И это нормально. Именно так в свое время развивались революционные технологии вроде интернета.
Сначала неприятие, потом стремительный скачкообразный рост, потом пузырь лопается. Скам-проекты умирают, но технологии остаются и начинается планомерное и стабильное развитие новой индустрии.
Уже слишком поздно?
Кажется, что уже поздно присоединиться к блокчейн-индустрии? Вы действительно пропустили много из раннего рынка, например, отсутствие бирж с удобным интерфейсом, громоздкие кошельки и взломы монопольных торговых платформ.
Но если думаете, что сейчас «слишком поздно», то вот немного цифр для понимания нашей точки входа — по состоянию на февраль 2023 года число биткоин-кошельков с ненулевым балансом оценивалось в 44 млн. Если предположить, что каждым из них владеет отдельный человек, — это лишь 0,8% от общего числа интернет-пользователей.
Мы все еще на ранней стадии развития индустрии. И многие думают о блокчейне и криптовалютах примерно примерно то же, что люди раньше думали о прорывных технологиях своего времени: они не несут пользы или вовсе вредные, они несостоятельны с точки зрения технической реализации, они не получат широкого распространения.
Так говорили о железных дорогах, фотоаппаратах и iPhone. Но все мы знаем, как повернулась история.
Надеемся, теперь точка «мы здесь» получила более точное позиционирование в вашем сознании.
Что нас ждет впереди? Фейковые и ненужные стартапы умрут, останутся нишевые проекты, которые решают конкретные задачи. Появятся удобные и понятные приложения, которые значительно облегчат процесс взаимодействия с криптовалютами. Сфера применения цифровых активов и технологии блокчейн существенно расширится, а количество пользователей будет расти. Поэтому нет, вы не «слишком поздно».
Из нашего обучающего курса вы узнаете, что такое биткоин и NFT, как работает блокчейн, зачем нужен трейдинг и чем безопасные криптобиржи отличаются от мошеннических. Наша цель — дать полезную информацию, сформировать базовые знания о криптовалютах и помочь новым пользователям найти свое место в индустрии.
