Обзор Parallel Heiko. Где стейкать DOT и KSM?
Некоторое время назад в рубрике “Просто Крипта“ у нас вышла статья “Что такое Polkadot?“. Если вы еще не читали, то мы советуем начать с нее.
Сегодня мы хотим вам рассказать о Parallel Finance, одном из проектов этой экосистемы (а точнее экосистемы так называемой DOTSAMA, по именам двух сетей Polkadot и Kusama)!
Что такое Parallel Finance?
Это мультичейн DeFi платформа в экосистеме DOTSAMA, которая дает возможность кредитования, заимствование и стейкинг активов, в том числе с плечом, а также дает возможность участвовать в краудлоунах на Polkadot.
Проект состоит из двух “братьев”: старшего – сам Parallel Finance, который построен в сети Polkadot, и младшего – Heiko Finance, соответственно построенного в “канареечной” сети Polkadot – Kusama.
Оба проекта стартовали с аукциона парачейнов, где между собой соревнуются проекты за попадание в слоты релейчейна.
Аукционы парачейнов
Аукционы парачейнов — это аукционы, проводящиеся между проектами, которые хотят стать парачейнами в сетях релейчейнов Polkadot и Kusama. Во время “батчей”, то есть раундов таких аукционов, проекты соревнуются за слоты, которые они смогут занять в релейчейне. В аукционе побеждает тот проект, который собрал наибольшее количество нативных токенов релейчейна (DOT или KSM соответственно), а основным методом сбора токенов является механизм краудлоуна, когда обычные пользователи одалживают свои токены проекту, чтоб у такого проекта была возможность принять участие в аукционе. Для привлечения большего количества токенов на краудлоуне, проекты создают систему вознаграждений для участников такого краудлоуна в виде своих будущих токенов.
В сентябре 2021 года Heiko Finance победил во втором батче аукционов парачейнов на Kusama, собрав на краудлоуне более $32 млн. от более 10 тыс. участников.
А поскольку, аукционы парачейнов на Polkadot проходили позже, то уже в ноябре Parallel Finance победил в третьем батче аукционов, заняв свое место после Moonbeam и Acala, собрав при этом более $190 млн в токенах DOT на краудлоуне.
Parallel Finance | Heiko Finance
Инвесторы
Как и в классическом финансовом рынке, инвестиции и партнерства являются топливом для развития проекта на ранних стадиях, а также показателем перспективности проекта, где основными маркерами являются размеры привлекаемых инвестиций и денежная оценка проекта. Parallel Finance уже несколько раз “поднимал” раунды финансирования, например, в августе 2021 года раунд серии А во главе с Alameda Research с оценкой $150 млн.
В ноябре состоялся следующий раунд, который возглавила Sequoia Capital с оценкой в $250 млн, а уже в апреле этого года оценка стартапа выросла до $500, где раунд на сумму $5млн был возглавлен такими именитыми фондами как Coinbase Ventures и Section 32. Также среди стратегических инвесторов есть Polychain capital, Pantera capital, Lightspeed и другие крупные венчурные фонды. Также PF в ближайшем будущем планирует провести раунд серии B и привлечь еще $20-30 млн.
Polkadot’s Parallel Finance Raises $22M at $150M Valuation | Parallel Finance Doubles Valuation in $5M Funding Round
Аналитика
Давайте рассмотрим основные показатели, которых уже добился проект. Основным показателем DeFi протокола является объем заблокированных средств (TVL), однако, мы видим что в Parallel Finance этот показатель представлен в большей степени средствами, которые участники используют для участия в краудлоунах на специальной платформе проекта. Объем TVL Parallel Finance в краудлоунах составляет более $500 млн при общем объеме TVL на всей площадке более $800 млн. PF разумеется не единственный инструмент для краудлоуна других проектов, тем не менее, доля рынка краудлоунов платформы PF составляет 22%.
В середине апреля Parallel запустили автоматический маркетмейкер (AMM) в сети DOT, TVL которого составляет пока что $1.5 млн, а пользователям доступны пулы ликвидности и торговые пары токенов Para, DOT и его деривативного токена, полученного от участия в краудлоунах – cDOT. В сети Kusama соответственно доступны токены HKO, KSM и его деривативные обменные токены sKSM и cKSM. А TVL маркетмейкера, который стартовал в середине марта, составляет $1.3 млн.
Токены PARA и HKO это нативные токены Parallel Finance и Heiko Finance, на блокчейнах Polkadot и Kusama соответственно. Предназначение этих токенов дублируются и в больше степени они выполняют следующие функции: управление протоколом и безопасность сети, оплата комиссий в соответствующей сети, вознаграждение участников экосистемы, стейкинг, страхование рисков. Более детально ознакомиться с ютилити токенов PARA и HKO, а также токеномикой проекта можно в вайтпэйпере.
Вакансии и медиа
Напомним, что мы провели АМА сессию с представителем Parallel Finance, в которой задали основные вопросы от комьюнити. Из важного стоит отметить что у проекта запущена амбассадорская программа для комьюнити, а также регулярно проходят конкурсы и различные форматы активностей. Также проект предлагает разные вакансии для web3-разработчиков, маркетологов и других специальностей, найти которые можно в разделе Career нa сайте.
Ilya SurganРабота с продуктами Heiko
Теперь давайте более детально разберемся в продуктах, которые нам предлагает Parallel Heiko. На стартовой странице, которой кстати обновили дизайн интерфейса, доступно переключение между уже запущенными сетями Polkadot, Kusama, и двумя будущими сетями Ethereum и Solana.
Поскольку все сервисы уже доступны на платформе Heiko (то есть в сети Kusama), то сосредоточим наш взгляд именно на “канареечной” платформе.
Итак, на платформе пользователям уже доступны такие продукты как:
- АММ (привычная нам свапалка)
- Протокол денежного рынка, где пользователи могут давать кредиты и брать займы
- Ликвидный Cтейкинг
- Площадка краудлоунов
- Кроссчейн мост, позволяющий перемещать токены DOT/KSM из релейчейна в сеть Parallel Heiko
- Фарминг
- Также проект работает над собственным кошельком.
Давайте рассмотрим работу внутри самой DApp. И начнем с подключения специального кошелька Polkadot JS, такого же как Metamask, только работающего именно в экосистеме Polkadot. Кошелек устанавливается как браузерное расширение и для работы c Heiko нам потребуется подключение к сети Кусама.
Для пользования продуктами Heiko, как и любыми другими сервисами на Кусаме, пользователю необходимо пополнить кошелек не менее чем на 0.11 токена KSM.
После пополнения кошелька и подключения к “апке” Parallel Heiko, выбираем сеть Kusama и нажимаем Overview, чтобы проверить наши средства. На этой страничке мы можем заметить разделение списка средств на балансе релейчейна Кусама и парачейна Паралель.
Благодаря функции кроссчейн моста, мы можем перенести наши токены KSM в сеть парачейна и дальше пользоваться ими на платформе.
Для этого мы заходим в раздел Cross Chain и теперь можем переместить нужное нам количество токенов KSM в Паралель. Для того чтоб автоматически получить нативные токены Хейко (HKO) для дальнейших оплат транзакций в протоколе, минимальное количество токенов KSM при отправке должно быть 0.11.
После подписания транзакции, мы можем заново посмотреть на вкладке Overview состоянии балансов. Теперь отправленные нами токены будут на балансе Паралель.
Swap
Дальше при необходимости вы можете воспользоваться АММ свапалкой для покупки токенов HKO, они вам пригодятся для оплаты комиссий при использовании сервиса.
Для этого в разделе Swap во всем привычном нам окне выбираем токены KSM и HKO, прописываем желаемое к покупке количество токенов Heiko и как обычно нажимаем swap и разрешаем транзакцию.
И конечно же это действие можно проделать в обратную сторону, тем самым обменяв токены Хейко на Кусамы.
Предоставление ликвидности
Следующей доступной функцией является предоставление ликвидности, для обеспечения работы этого АММ. В этом же окне переходим во вкладку “Liquidity”, прописываем желаемое количество токенов KSM или HKO, количество второго токена для создания пары подбирается автоматически. Затем нажимаем кнопку “Add liquidity” и подтверждаем транзакцию.
Взамен наших предоставленных в ликвидность токенов мы получаем токены пула (LP-KSM/HKO), баланс которых можно проверить как обычно во вкладке “Overview”. Далее мы сможем их использовать в фарминге, но об этом чуть позже.
Стоит заметить, что предоставление ликвидности возможно в нескольких парах, с такими токенами как KSM, sKSM, cKSM, HKO.
За состоянием ваших токенов в пуле можно проследить нажав на “My Dashboard” в разделе “Liquiditу”. Здесь же можно добавлять или забирать ликвидность из протокола.
Стейкинг
Следующей важной функцией является возможность так называемого “ликвидного стейкинга” на платформе. Ликвидным он является благодаря тому, что пользователь, который вносит свои токены KSM в стейкинг пул, взамен получает токены sKSM, которые можно использовать для участия в операциях на “денежном рынке” платформы, либо в качестве залогового актива для займа других активов.
Для того чтоб застейкать ваши токены KSM, нужно перейти на вкладку “Staking”, ввести желаемое количество токенов (минимум 0.1 KSM), нажать кнопку “Stake” и подтвердить транзакцию.
Посмотреть баланс токенов sKSM все так же можно во вкладке Overview.
На текущий момент вознаграждения за стейкинг (APY) составляют 23,5%. А забрать назад токены из стейкинга можно в этой вкладке нажав “Unstake”, однако стоит иметь ввиду что вам для этого нужно будет вернуть токены sKSM, а основной токен будет разблокирован и доступен через 7 дней. В сети polkadot на платформе Parallel этот срок будет еще больше.
Также внизу этой страницы есть небольшой раздел с ответами на основные вопросы касательно стейкинга.
Лендинговый протокол
Дальше переходим к лендинговому протоколу, который называется “Money Market”, он же протокол денежного рынка, он же лендинговый протокол. Этот сервис позволяет получать доход от предоставления займов, а также использование активов в качестве залога чтоб брать в долг другие токены.
Для предоставления активов в лендинг (то есть в займ другим пользователям), нужно в левой части выбрать желаемый токен, нажать на него, указать количество и подтвердить решение нажав кнопку “Lend” и подписать транзакцию.
Отныне позиции, которые вы предоставите в ленгинд будут отображаться в окне “My lend positions”.
Каждая позиция имеет свой APY (в примере это 5,73% для токена KSM), а также возможный уровень дополнительных вознаграждений при фарминге этого токена (12,6%). В случае с начальным вариантом доходности APY пользователь может самостоятельно выбрать наиболее доходный для лендинга токен, в данном случае KSM, и обменять на него менее доходные токены, например, sKSM, которые он ранее получил застейкав свои токены KSM в разделе Staking. Таким образом увеличив количество более доходных токенов, можно увеличить свое вознаграждение на предоставление токенов в долг. Данная операция считается безрисковой, а вот для охотников за большими наградами есть несколько еще более доходных опций.
Для того чтоб забрать свои токены из лендинга, необходимо открыть вторую вкладку “Withdraw”
Кредит под залог токенов
На этой же странице пользователь может брать кредит под залог токенов, которые лежат в лендинге. Для этого нужно разрешить протоколу использовать эти токены в качестве залога, нажав переключатель “Collateral”.
Подтверждая возможность использования токенов как залога, мы сразу видим, что фактически возможная сумма займа будет составлять половину от стоимость залоговых токенов.
Полный список возможных займов будет отображаться справа на этой же страничке в разделе “Borrow”. А зайдя в детали кредитования конкретной монеты, мы можем выбрать точное количество токенов для займа.
Очень важно придерживаться риск менеджмента при кредитовании, так как при изменении цены ваше обеспечение может снизиться и произойдет ликвидация. Специально для избежания такого сценария площадка дает возможность брать кредит максимум на половину суммы залоговой стоимости, а рекомендует даже еще занизить этот показатель. Для этого существует показатель “Health factor”, который показывает безопасность вашей позиции, измеряя пропорцию между залоговой суммой и займом. Очень важно держать этот показатель больше 1, это позволит при резких изменениях цены не потерять ваши деньги.
После того как пользователь взял средства в кредит, позиции будут отображаться в окне “My Borrow Positions”, где также отображается APY на кредитные средства (то есть ставка кредитования, которую заплатит заёмщик за пользование кредитом).
Для того чтоб вернуть средства и закрыть кредит, в этом же окне нужно перейти в раздел “Repay”, указать сумму возврата и подтвердить действие. При этом пользователь уплачивает сумму комиссии за пользование кредитом.
Фарминг
Следующим важным функционалом, благодаря которому можно получать доход на площадке Parallel Finance – это раздел Farming. На данный момент для фарминга доступны пулы для токенов HKO, LP-KSM/HKO, sKSM и LP-KSM/sKSM.
Для того чтоб добавить токены в пул для фарминга, пользователю нужно выбрать желаемый пул нажав на кнопку “Deposit”, ввести количество токенов и подтвердить действие.
В этом всплывающем окне также будет указываться время, которое пользователю придется ожидать при решении изъять токены из пула (withdraw cool down).
В соседней вкладке “My positions” будут отображаться пулы, в которых пользователь участвует, размеры позиций и возможные действия.
Здесь можно добавить токенов в пул, изъять их из пула, а также заклеймить награды когда они будут доступны.
А после нажатия кнопки изъятия токенов из пула (Withdraw), появляется окно “Pending withdrawals”, где показывается позиция, которая будет изъята в течении заранее определенного времени. По истечению времени изъятия пользователю нужно будет нажать кнопку “Redeem” чтоб окончательно забрать свои токены.
Заклеймить свои награды можно нажав на кнопку “Claim”.
Напоминаем, что мы привели пример работы в приложении “младшего брата” Heiko Finance, а идентичные сервисы в Parallel Finance запускаются прямо сейчас.
Crowdloan (краудлоун) новых проектов
И еще один полезный функционал Parallel Finance – это возможность держателям токенов DOT и KSM участвовать в краудлоунах новых проектов. Преимуществом участия через площадку Parallel Finance являются дополнительные бонусы в нативных токенах платформы PARA и HKO.
Посмотреть список проходящих краудлоунов, а также тех что уже завершились можно разделе Crowdloan.
В таблице отображается прогресс сбора средств проектами, ликвидные токены, которые будут предоставлены взамен токенам пользователя, базовые награды проекта и бонусные награды от площадки Parallel Finance.
Для участия в краудлоуне, сперва выбираем проект, где можем посмотреть детали краудлоуна и награды. Здесь мы можем сразу вносить наши токены в краудлоун, или предварительно отправить токены DOT/KSM на баланс Parallel для дальнейшего предоставления токенов проекту (минимальным количеством является 0.11 KSM).
Нажав на кнопку “Contribute to” пользователь подтверждает свой взнос токенов в проект.
Проверить свое участие в краудлоунах и награды можно нажав на страничке кнопку “My rewards”
Статистика по прогрессу краудлоуна доступна ниже списка проходящих краудлоунов.
Надеемся мы помогли вам разобраться в том как устроена DeFi платформа в экосистеме Dotsama Parallel Heiko. Большая часть примеров в этом видео была именно в сети Kusama, а запуск продуктов на Polkadot обещает быть еще более насыщенным полезными для криптана фичами.
Будет интересно
Часто задаваемые вопросы
